[编译]印度水泥过剩产能达1.5亿吨

国际市场水泥大数据研究院魏瑜编译 2018-12-18

随着产能的增长，印度水泥过剩情况越发严重。1950年，全国产能利用率为83.3%，目前已下降至67.9%。过剩产能有1.48亿吨。

　　印度：飞速发展的经济，畸形的贫富差距

　　自1947年以来，印度共和国从英国的殖民统治之下独立出来，是世界上第二大人口大国，仅次于中国，2016年印度共有13.2亿人口。根据国际货币基金组织(IMF)的数据，印度是全球第六大经济体，2017年实现了2.6万亿美元GDP。然而，由于人口众多，人均GDP仅排在第122位，为7174美元。

　　传统上以农业为主的印度经济现在偏向于服务业，服务业占了GDP的61.6%。工业占GDP的23%，农业仅占15.4%。然而，劳动力结构仍然以农业为主(47%)，工业和服务业人口分别占比22%和31%。

　　尽管印度经济在21世纪迄今增长了近6倍(图1)，但印度的贫富差距非常大。2017年，收入平等这一项中，印度仅排在第135位（一共197个国家）。截至2016年11月，印度最富有的1%人群拥有该国58.4%的财富，最富有的10%人群拥有80.7%的财富。

　　图1：21世纪印度GDP、人均GDP、水泥产量及人口增长对比

　　数据来源：世界银行，USGS

　　水泥产能、产量：80年代后高速增长

　　印度第一座水泥厂位于古吉拉特邦的博尔本德尔，1912-1913年开始建设，在1914年即独立前的33年投入使用，年产能只有1万吨。之后生产能力稳步增长，到1950年达到年产600万吨/年，1960年增长至900万吨产能，1970年为1980万吨/年，1980年为2550万吨/年。

　　独立后政府控制了水泥行业。直到1986年权力下放，导致了新产能的激增。在1980年至1990年期间，产能增加了一倍以上，达到5700万吨/年，到2000年又增加了一倍，达到1.19亿吨/年。到2010年，产量几乎增加了两倍，达到3亿吨左右。在到截至2017年的7年里，产能又增长了近1.5倍，达到4.46亿吨。

　　随着20世纪80年代中期以来的快速扩张，印度水泥产量也出现了类似的爆炸式增长，从1980年的1860万吨增加到1990年的4290万吨，2000年达到9420万吨，2010年达到2.13亿吨，2017年达到2.98亿吨。自1990年以来，产量增长了近7倍。

　　随着产能的增长，印度水泥过剩情况越发严重。1950年，全国产能利用率为83.3%，目前已下降至67.9%。过剩产能有1.48亿吨。

　　表：1950-2017年印度水泥产能、产量及利用率

　　区域发展分布

　　图2-5显示了印度各邦按人口、水泥产能、石灰石、人均水泥产能标色的图（颜色越深代表数值越大）。图2是按邦划分的人口图，与印度首都新德里相距不远的北方邦人口最多。它有2.05亿居民，几乎是位居第二的马哈拉施特拉邦(1.12亿)的两倍，位于印度中西部。第三和第四人口最多的邦，比哈尔邦(1.04亿)和西孟加拉邦(9130万)也在东北部。中央邦(7260万)是人口第五多的邦，位于北方邦和马哈拉施特拉邦之间。前五大州拥有4.8亿人口，约占总人口的43%。印度人口最少的邦位于遥远的北方和远东地区，从东北部到南部中部，还有一段人口密度较低的地区贯穿全国。

　　图2、3：印度人口（左）、水泥产能分布图（右）

　　与许多主要市场不同，大多数水泥生产能力不是分布在印度人口最多的几个邦。这是由于石灰石生产的分布比较不均匀造成的。在印度2016-2017财年生产的石灰石中，92%是用于水泥生产。即生产的242.5吨石灰石中，有223吨用于水泥。

　　将图2(人口)和图3(水泥生产能力)结合起来得到图4，图4表示每个邦的人均水泥产能。将人口因素考虑在内，印度水泥厂的选址会比现在的分布更合理。在图4中，最引人注目的例外是梅加拉亚邦，其人均产能为2793千克/人。全国平均水平在人均550千克左右。其他人均水泥产能较高的邦包括有喜马偕尔邦(人均1617千克)、安得拉邦(人均1213千克)、恰蒂斯加尔邦(人均906千克)和拉贾斯坦邦(人均832千克)。最低的邦是查谟和克什米尔（64千克）、比哈尔邦和喀拉拉邦，人均水泥产能仅有25千克和18千克。

　　图4、5：印度人均水泥产能（左）、石灰石（右）